버크셔 해서웨이B 주가 전망, 워렌 버핏 투자 포트폴리오
Q: 아빠! 버크셔 해서웨이는 어떤 회사야.
A: 미국 재벌기업이야.
워렌 버핏 버크셔
안녕하세요, 아들 눈높이에서 미국 주식을 쉽게 풀어 설명하는 한대디입니다.
버크셔 해서웨이 하면 다들 주식 투자회사라고 생각하지만, 사실… 이 회사는 기차, 전기, 햄버거, 보험 수익이 큰 대기업입니다.
특히 이번 2025년 3분기 실적 발표에서 현금을 무려 490조 원이나 쌓아두고 있다는 소식과 함께, 그동안 애플을 제외한 기술주 투자를 꺼려 했던 버크셔 해서웨이가 구글에 투자했다는 소식까지!!
오늘은 단순한 투자회사가 아닌 이유와 이 회사가 어디서 돈을 버는지 알아보는 시간을 갖도록 하겠습니다.
아들이 ‘버크셔 해서웨이’를 쉽게 이해할 수 있게 포스팅해 보겠습니다.
오늘 살펴볼 내용
버크셔 해서웨이 소개 & 구글 투자 이슈
2025 Q3 실적 분석
매출 구조 분석
버크셔가 소유한 기업 총정리
장기 투자자 체크포인트
한대디의 추천지수 (R-index)
버크셔 해서웨이
티커(TICKER): BRK.A / BRK.B
BRK.A / BRK.B
시가총액
1,616조 원
배당률
0%
S&P500 섹터
금융 / 대기업
보험(가이코), 철도(BNSF), 에너지(BHE), 제조업 등 다양한 자회사를 가지고 있는 지주회사이자,
애플, 구글, 아메리칸 익스프레스 같은 주식에 투자하는 거대한 투자 회사입니다.
주요 사업
보험 및 금융: 가이코(GEICO), 재보험 등
철도: BNSF (미국 서부 최대 화물 철도)
에너지: BHE (전력, 가스 파이프라인)
제조, 서비스, 유통: 듀라셀, 데어리 퀸, 맥레인 등 수많은 자회사
투자: 애플, 아메리칸 익스프레스, 그리고 최근 추가된 구글 등 주식 투자
애플을 줄이고, 구글을 담았다!
워렌 버핏 버크셔
그동안 구글을 놓친 걸 후회한다던 워렌 버핏의 버크셔 해서웨이가 드디어 구글 주식을 매수했습니다.
버크셔 해서웨이 구글 투자
투자 규모: 43억 달러
의미: 애플 비중을 줄이고 선택한 ‘AI 가치주’
구글의 ‘경제적 해자’
독점적 검색 : 전 세계 검색 시장의 90%를 장악
가격 결정권 : 검색, 영상 광고비를 올려도 광고주 들은 구글을 떠날 수 없음
AI 관련 주에 투자하고 있는 투자자들에게 큰 힘이 되는 소식입니다.
Q: 어떤 힘이 되는데?
A: 요즘 AI가 거품이라는 얘기가 많은데…
버크셔 해서웨이 같은 장기적으로 가치 있는 기업에 투자하는 회사가 투자했다는 건 거품이 아니라는 얘기에 힘을 주는 거지.
버크셔 해서웨이 투자 포트폴리오
버크셔 해서웨이 포트폴리오
애플 (AAPL) – 22.69%
아메리칸 익스프레스 (AXP) – 18.84%
뱅크 오브 아메리카 (BAC) – 10.96%
코카콜라 (KO) – 9.92%
쉐브론 (CVX) – 7.09%
옥시덴탈 페트롤리움 (OXY) – 4.68%
무디스 (MCO) – 4.40%
CHUBB (CB) – 3.31%
KHC (크래프트 하인즈) – 3.17%
구글 (GOOGL) – 1.62%
구글 비중이 생각보다 적죠?
2025년 Q3 실적 분석
워렌 버핏 버크셔
2025 Q3 주요 실적 발표 (전년 동기 대비)
매출: 949억 7,200만 달러 ( +2.1%)
영업이익: 134억 8,500만 달러 (+33.6%)
주당 순이익(EPS Class B): $14.28 ( +17.2%)
현금 보유액: 3,543억 달러 (약 490조 원)
2025 Q3 주요 지표 (전년 동기 대비)
보험 영업: 23.7억 달러 (+216%)
허리케인 손실에도 보험료 인상 + 사고율 감소로 이익 폭등
보험 투자: 31.8억 달러 (-13%)
채권 금리 하락으로 이자 수익 줆
철도 (BNSF): 14.5억 달러 (+5%)
물동량 증가 + 비용 절감으로 수익 회복.
에너지 (BHE): 14.9억 달러 (-9%)
제조/서비스/소매: 36.2억 달러 (+8%)
자회사들 (듀라셀, 맥레인 등) 미국 경기 호조로 수익 증가.
Q: 워렌 버핏 할아버지는 재벌이야?
A: 우리나라로 치면 맞는 얘기야.. 다양한 산업분야의 기업을 갖고 있어.
버크셔 해서웨이 매출 구조
버크셔는 단순히 주식 투자를 해서 돈을 버는 회사가 아닙니다.
실제로는 물건을 팔고 서비스를 제공해서 버는 돈이 압도적으로 많습니다.
2025 Q3 기준 매출 비중
제품 판매 및 서비스: 53.7%
제조업, 유통(맥레인), 서비스업 등에서 나오는 매출이 절반 이상
보험료 수익: 23.6%
가이코(GEICO) 등에서 받는 자동차 보험료
철도, 유틸리티, 에너지: 14.0%
기차로 화물을 나르고, 전기를 팔아서 버는 돈
투자 수익: 6.0%
보유한 주식에서 나오는 배당금이나 채권 이자
기타: 2.7%
주식을 사고팔거나, 배당으로 많은 수익을 내고 있다고 생각하지만… 투자 수익은 전체 6%입니다.
Q: 버크셔는 투자회사가 아니라 제조 서비스업 회사 아니야?
A: 매출 비중으로 보면 맞는 이야기야..
버크셔 해서웨이 보유 기업
보험 & 금융
GEICO (가이코): 미국 2위 자동차 보험사
General Re: 재보험사
National Indemnity Company: 거대 손해보험사
철도 & 에너지
BNSF Railway: 화물 철도 회사
BHE (Berkshire Hathaway Energy): 에너지 기업 (PacifiCorp, NV Energy 등 포함)
제조 & 건축
Duracell (듀라셀): 건전지
Benjamin Moore (벤자민 무어): 페인트
Clayton Homes (클레이튼 홈즈): 미국 조립식 주택 1위
Shaw Industries: 세계 최대 카펫/바닥재 회사
Lubrizol: 특수 화학 기업
소비재 & 서비스 & 유통
Dairy Queen (데어리 퀸): 워렌 버핏이 좋아하는 아이스크림/햄버거 가게
See’s Candies (씨즈 캔디): 초콜릿
Fruit of the Loom: 속옷/티셔츠 브랜드
NetJets (넷젯): 개인 전용기 공유 서비스
Pilot (파일럿): 북미 최대 트럭 휴게소/주유소 체인
McLane: 월마트, 편의점에 물건 납품하는 거대 유통사
Brooks: 러닝화 브랜드
등등……
Q: 이 많은 회사를 갖고 있어?
A: 더 있는데.. 좀 뺐어.
장기 투자자가 꼭 알아야 할 점
구글 주식 전망
장기 투자자 체크사항!
현금 보유량(Cash Pile) 증가율
현금 490조 원을 들고 있다는 건 시장 고점 시그널
어디에 투자를 하는지, 대세 상승장을 놓쳐 기회비용이 생기는건 아닌지 확인
후계자 ‘그렉 아벨’
버핏 이후를 책임질 그렉 아벨은 ‘사업 인수 전문가’
그가 주도하는 옥시켐 같은 대형 인수(M&A)가 성공적으로 투자되었는지 확인
BHE/BNSF의 규제 및 법적 리스크
BHE(에너지)의 산불 관련 법적 소송 비용이나 BNSF(철도)의 정부 규제
버크셔 해서웨이b 주가
구글 파이낸셜
구글 주식 전망
현재 버크셔 해서웨이b 주가: $511.23
YTD(연초 대비): +12.78%
1년 전 대비 : +5.83%
5년 전 대비 : +120.79%
한대디의 아들 추천 지수 – R index
Father’s Recommendation Index for Son
R-index 기준
배당 주인가? – NO!
배당 성장률은 물가 상승률보다 높은가? – NO!
5년간 실적이 우상향 했는가? – YES!
영업활동 현금흐름이 우상향 했는가? – YES!
버크셔 해서웨이에 투자하는 건 미국의 아주 큰 대기업에 투자하는 것과 같아.
많은 사람들이 버크셔를 단순한 ‘투자 회사’로만 생각하는데, 매출 구조를 보면
알겠지만 94%는 물건이나 서비스를 제공해서 버는 돈이야.
버크셔 해서웨이에 투자한다는 건 미국에서 가장 장사 잘하는 보험사, 철도회사, 에너지회사, 제조업체를 한 번에 투자하는 것과 같은 거야.
거기다가 워런 버핏 할아버지가 투자한 주식 수당까지 받을 수 있지.
복잡한 게 싫다면 버크셔에 투자하는 것도 좋은 방법이야!
버크셔 해서웨이 주식 전망, 워런 버핏 투자 포트폴리오
